Текущее время: 25 янв 2020, 16:32
   
Text Size

Ежедневный обзор по валютному рынку от Альфа-Форекс

Свежие аналитические материалы. Технический анализ и прогнозы по отдельным инструментам.

Обзор по рынку и прогноз на 18.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 18 окт 2013, 13:36

На фоне улучшения экономической конъюнктуры в еврозоне доллар продолжает ослабевать по всему периметру рынка. Судя по всему, Федеральный Резерв пока не торопится сокращать объемы выкупа гособлигаций США. Дальнейшие действия ФРС будут направлены на поддержание приемлемого уровня ликвидности в американской финансовой системе. Сегодня важной статистики ни в США, ни в Европе не ожидается, поэтому резких движений валютных пар не предвидится.

Данные по рынку труда в США будут опубликованы 22 октября. Рынок ожидает, что экономика смогла сгенерировать 180000 новых рабочих мест по сравнению с 169000 по результатам августа.

Основная валютная пара «топчется» у 1,3680. Позитивные европейские макроэкономические данные последних недель подтверждают наши прогнозы о постепенном росте евро против доллара. Цель по паре – 1,4100. В настоящий момент основной линией поддержки EURUSD является уровень 1,3600, сопротивления - 1,3730.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 21.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 21 окт 2013, 16:51

Несмотря на то, что американские конгрессмены все же пришли к соглашению, которое позволило стране избежать объявления технического дефолта, а правительству возобновить работу, валюта США остается под давлением. А в это время оппоненты доллара обновляют локальные максимумы. Подобная ситуация ожидалась, поскольку случившееся не может пройти без последствий для американской и мировой экономики. Предстоящая неделя обещает быть насыщенной и интересной. Это связано с тем, что Штаты намереваются публиковать те отчеты, которые не вышли в свое время из-за того, что многие бюджетные организации страны находились в вынужденном отпуске.

В преддверии публикации значимых отчетов первый рабочий день недели может пройти относительно спокойно. Большого внимания сегодня заслуживает отчет по продажам жилья на вторичном рынке. Хотя, скорее всего, котировки основной валютной пары не смогут вырваться из диапазона, установившегося ранее. Для того чтобы цены смогли преодолеть сопротивление на уровне 1,3710 (напомним, что пока цены достигли максимума на уровне 1,3703), потребуются дополнительные катализаторы, даже несмотря на то что в целом настроения на рынке складываются не в пользу доллара. В преддверии запланированного к публикации на вторник отчета по рынку труда США (NFP, который так и не вышел в первую пятницу октября), рынок, скорее всего, не предпримет решительных действий, тем более что отчет может спровоцировать повышенную волатильность. Вряд ли данные окажутся достаточно сильными, чтобы доллар смог восстановить часть потерь. Поэтому не исключено, что котировки евро/доллара нацелятся на движение к сопротивлению 1,38.
Хотя сегодняшний календарь и не содержит важной статистики, но как только последствия событий в США утихнут окончательно, состояние экономики еврозоны снова станет играть важную роль в динамике валют.

В пятницу британский фунт предпринял попытку пройти сопротивление на уровне 1,62, отметив максимум на 1,6224. Однако сделать это оказалось непросто. В настоящий момент этот уровень выглядит достаточно сильным сопротивлением, для прорыва которого ценам потребуются катализаторы. Не исключено, что цены будут удерживаться в пределах диапазона 1,6130 – 1,62, потому что сегодня ничего значимого к публикации не запланировано. Но как только появятся новости из США или же выйдет важная собственная статистика (последние отчеты внесли некоторые опасения относительно темпов восстановления экономики Великобритании), ситуация может переломиться, и котировки нацелятся на движение к 1,6250 и далее 1,63.

На стыке интересов снова оказывается пара USD/JPY. С одной стороны, ситуация в США остается очень непростой, и последние события приведут к тому, что о возможном начале выхода из программы количественного стимулирования в текущем году придется забыть, а это явно пойдет американской валюте во вред. С другой - растущий курс иены приведет к тому, что начавшая демонстрировать некоторые признаки восстановления экономика Японии даст трещину, и правительство будет вынуждено вновь предпринимать меры по расширению программ стимулирования. Если данные из США в ближайшие дни будут разочаровывать, то, несмотря на все противоречия, котировки пары способны продолжить падение к уровню 97,00.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 22.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 23 окт 2013, 11:00

Сегодня доллар торгуется на восьмимесячных минимумах против евро. На фоне позитивной экономической коньюнктуры в еврозоне единая валюта берет реванш. Во Франции и Испании пройдут долговые аукционы - барометр доверия инвесторов к региональной экономике. Инвесторы ожидают важную статистику по рынку труда в США за сентябрь. Публикация данных затянулась из-за временного прекращения деятельности правительства. Результаты этих данных будут зависеть от решимости Федерального Резерва по вопросу сокращения объемов выкупа американских гособлигаций.
Итак, наиболее важным событием сегодня станет публикация данных по рынку труда в США за сентябрь в 16.30 по Москве. Департамент труда "припозднился" со статистикой на 18 дней в силу всем известных причин. Рынок прогнозирует 180000 новых рабочих мест в сентябре против 169000 в августе. Уровень безработицы ожидается у отметки 7,3%. Есть вероятность того, что показатель окажется еще более позитивным. Наряду с положительными корпоративными данными за океаном, это станет еще одним драйвером роста биржевых котировок, что приведет к распродажам защитных долларовых активов.
Переход основной валютной пары выше отметки 1,3700 является вопросом ближайшего времени. Пока пара закрепилась выше отметки 1,3670. Ближайший уровень поддержки - 1,3650, сопротивления - 1,3720.
Единственной валютой, которая в ближайшее время будет снижаться против американского доллара, может стать японская йена. Если данные 25 октября продемонстрируют рост потребительских цен на 0,7%, то это значит, что команда Шинзо Абэ на верном пути, и Япония находится в процессе выхода из дефляционной спирали. Сегодня USDJPY прибавляет 0,1% до 98,30.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 23.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 23 окт 2013, 13:48

Серьезный удар по доллару США нанесли вчерашние данные по рынку труда, однако уже сегодня утром он сумел восстановить большую часть своих позиций благодаря резкому росту спроса на безопасные активы. Катализатором послужили разговоры о том, что в первом полугодии объемы списанных «токсичных активов» в банковском секторе Китая практически утроились, поэтому новость о намерениях банков готовиться к грядущей серии дефолтов, вызывает подозрение.
Паре AUD/USD было «тяжелее» всего, поначалу она достигла 4,5-месячного максимума 0,9757 на выходе сильных данных CPI, а затем рванула вниз сразу на выходе известий из Китая. В итоге, пара достигла локального минимума на отметке 0,9631 и пока не собирается останавливаться на пути вниз.
В это время коррекция вниз EUR/USD носила сдержанный характер, а вот GBP/USD на текущий момент практически отдала все заработанное вчера. Впереди публикация протокола прошлого заседания Банка Англии, который может только усилить давление на британскую валюту. GBP/USD может продолжить движение вниз с ближайшей целью на 1,6120.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 24.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 24 окт 2013, 18:04

Сегодня доллар снова стал жертвой распродаж. На американскую валюту давят более негативные ожидания роста экономики в связи с временным приостановлением работы американского правительства. Солидные макроэкономические данные из Китая вывели австралийский доллар в лидеры роста на фоне снижения биржевых котировок в регионе. Основная валютная пара готова к штурму уровня 1,3800. В настоящий момент инвесторы планируют оценить важные статистические данные по экономике еврозоны.
В 16.30 по Москве в США будут опубликованы данные по объему первичных обращений за пособиями по безработице. Рынок ожидает снижение показателя до 340 000 по сравнению с 358 000 неделей ранее. Несмотря на позитивные корпоративные результаты в США, крупнейшая мировая экономика может недосчитаться 0,2% после частичной "остановки" работы правительства. Но рынок все равно надеется на новогоднее ралли, что приведет к распродажам защитных долларовых активов.
Пара EURUSD торгуется на двухгодовых максимумах. В 11.28 по Москве будут опубликованы данные индекса деловой активности в производственном секторе и сфере услуг в Германии, в 11.58 в еврозоне. По результатам октября ожидается рост индекса, а это верный признак восстановления европейской экономики. Сегодня во второй половине дня основная валютная пара имеет шансы преодолеть уровень 1,3800, если статистика не подведет трейдеров.
После публикации позитивных данных по индексу PMI в Китае, AUDUSD вырос на 0,4% до 0,9660. На фоне слабеющего "американца" австралийский доллар будет стремиться к отметке 0,9720. Основной линей поддержки является уровень 0,9590. Пара NZDUSD также прибавляет порядка 0,4% до 0,8430 после солидных данных по торговому балансу Новой Зеландии.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

На распутье

Сообщение Альфа-Форекс » 24 окт 2013, 18:05

Получив подтверждение, что бюджетный кризис в США негативно сказался на рынке труда, инвесторы поверили в невозможность сворачивания QE США в ближайшее время, что повысило их аппетит к риску. При этом слабость внутренних факторов указывают на хрупкость текущего восстановления рубля.
Новые аргументы против ужесточения монетарной политики в США: За последнюю неделю спрос на риск значительно вырос. Вышедшая в начале этой недели статистика по созданию новых рабочих мест в США оказалась хуже ожиданий, что в глазах рынка означает перенос начала сворачивания QE ФРС США с ближайших месяцев на более позднюю перспективу. В итоге пара евро/доллар обновила годовой максимум, вплотную приблизившись к отметке $1,38, а фондовый индекс S&P 500 вырос до нового исторического максимума.
Внимание переключается на Европу. На этой неделе ЕЦБ проголосовал в среду за проведение в следующем году стресс-тестирования 128-ми крупнейших европейских банков в рамках подготовки к созданию мегарегулятора (SSM). Хотя в целом данный шаг должен способствовать сжатию баланса ЕЦБ и в конечном итоге способствовать укреплению евро, в краткосрочной перспективе европейский банковский сектор может стать источником негативных новостей.
Рубль воспользовался случаем: Улучшение внешнего фонда позволило рублю продолжить укрепление к доллару – недавно он показал локальный максимум на уровне 31,65 руб/$, по нижней границе нашего целевого диапазона. По отношению к корзине ЦБ рубль укрепился не так значительно, однако ему все же удалось выйти из зоны активных интервенций ЦБ.
Рост российской экономики продолжает разочаровывать: Замедление розничной торговли в России до 3% г/г и отсутствие улучшений в динамике инвестиций развеяли наши надежды на ускорение роста ВВП во 2П13. В 3Кв13 рост ВВП, скорее всего, остался на уровне 1,4%, как и в 1П13, и мы понизили годовой прогноз с 2,0% г/г до 1,5% г/г, что делает нас пессимистичнее рынка и правительства. Если наши ожидания оправдаются, призывы снизить ставки ЦБ усилятся.
Инфляция ускоряется: Между тем, вышедшие данные говорят о том, что ожидания правительства и ЦБ, что инфляция в этом году замедлится до уровня ниже 6% г/г, являются слишком оптимистичными. Рост цен на 3 недели октября составил 0,4%, тогда как власти ожидали этого значения за весь месяц. В итоге 12М инфляция 6,1% г/г, наблюдавшаяся по итогам сентября, скорее всего, окажется «дном» этого года и к концу года ускорится до 6,5% г/г на фоне ограничений на импорт продовольствия из ряда стран, а также ужесточения административного контроля за неорганизованной торговлей после анти-мигрантских протестов в Москве. Это дополнительный аргумент против снижения ставок ЦБ в ближайшие месяцы.
Рубль на распутье: На наш взгляд, отметка 31,5 руб/$ является целью краткосрочного снижения пары доллар/рубль, и при совпадении нескольких позитивных факторов коррекция может продлиться вплоть до уровня 31,0 руб и ниже. Однако слабость внутренних факторов указывают на хрупкость текущего восстановления, что в случае возникновения нервозности в банковском секторе Европы и Китая приведёт к возобновлению долгосрочного курса на ослабление. Торговые диапазоны по валютным парам на ближайшую неделю составляют 31,2-32,5 руб/$ и 37,0-37,5 руб/корзина.

Статистика
02/10/13 9/10/13 16/10/13 23/10/13
Интервенции ЦБ за неделю, $ млн -803 -876 -755 +47
Евро/доллар США, $ 1,3579 1,3568 1,3562 1.3672
Цена на нефть Brent, $/барр 108,92 108,94 111,15 108.01
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 25.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 25 окт 2013, 14:00

Под знаком ослабления курса доллара по отношению к ведущим мировым валютам проходит последний день торговой недели. В это время в Азии можно наблюдать резкое падение биржевых котировок после публикации разочаровывающей корпоративной отчетности в регионе. Все находятся в ожидании важной статистики из Германии и Великобритании, что может оказать влияние на курс евро и стерлинга.

EURUSD перешагнула важную отметку 1,3800. Рост пары пока замедлился, но восходящий тренд не преломлен. В 12.00 по Москве в Германии ожидаются позитивные данные по индексу делового климата и экономических ожиданий Ifo. В США в 17.55 будет опубликован показатель индекса потребительского доверия от института Мичиган. По результатам октября рынок закладывает незначительное снижение. Таким образом, если прогнозы оправдаются, то основная валютная пара может завершить неделю у отметки 1,3850.

Перед началом европейской сессии евро растет на 0,1% против доллара до 1,3820. Основная линия поддержки проходит у черты 1,3780, сопротивления – 1,3850. Британский фунт готовится к публикации в 12.30 по Москве важных данных по ВВП в третьем квартале. Трейдеры рассчитывают на рост индикатора на 1,5% в годовом исчислении. Британская экономика выросла кварталом ранее на 1,3%. Можно смело говорить о том, что стерлинг имеет шансы на дельнейший рост, особенно на фоне слабеющего доллара.

Пара GBPUSD пока растет на 0,1% до 1,6220. Сопротивление – 1,6170, поддержка – 1,6250. Наша ближайшая цель – 1,6310.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 28.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 28 окт 2013, 13:36

«Холодным душем» для инвестиционного сообщества стали данные по рынку труда в США. Хотя ситуацию с безработицей в крупнейшей мировой экономике вряд ли можно назвать катастрофической. Основная валютная пара балансирует на грани коррекции. Солидным укреплением открыл торговую неделю доллар против японской йены перед публикацией важной статистики в Стране восходящего солнца. Важным событием дня станет публикация квартальной отчетности компании Apple.
Главной причиной негатива на прошлой неделе стала запоздалая статистика по рынку труда, однако это не стало причиной распродаж на мировых фондовых площадках. Инвесторы уверены, что в ближайшее время ФРС не будет сокращать программу количественного смягчения, и до марта регулятор с большой долей вероятности поддержит объемы выкупа на уровне 85 млрд. долларов США. В 7.15 по Москве ФРС представит на суд рынка данные по объёму промышленного производства в США за сентябрь. Ожидается рост показателя на 0,4%.
По результатам сентября американская экономика смогла создать 150000 новых рабочих мест. Безработица осталась на уровне 7,2%. EURUSD закрепилась выше отметки 1,3800, и основной причиной роста пары стало сжатие баланса ЕЦБ до уровня ниже 200 млрд. евро. В ходе азиатских торгов пара незначительно прибавляет в цене до 1,3820. Риск коррекции сохраняется. Прогнозируем откат до 1,3770 и далее рост с целью 1,3850.
В Азии USDJPY растет на 0,25% до 97,70. Рынок ждет данные по расходам японских домохозяйств. Судя по всему, японская экономика постепенно выбирается из «дефляционной ямы», поэтому цель пары у отметки 102,00 по-прежнему актуальна.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 29.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 29 окт 2013, 12:11

Все находятся в ожидании двухдневного заседания Комитета по открытым рынкам ФРС (FOMC), которое начнется сегодня. Следующее решение по ставкам будет только в марте, но уже сейчас понятно, что на фоне высокой безработицы регулятор пока не намерен сворачивать программу выкупа госдолга объемом 85 млрд долларов США. Йена укрепляется по отношению к ведущим мировым валютам на волне лучшего, чем ожидалось роста розничных продаж. На фоне новостей из Резервного банка Австралии, местная валюта, напротив, значительно подешевела.

USDJPY снижается на 0,1% до 97,50. Мы считаем, что коррекция пары была неизбежна после роста в течение двух сессий. В Японии розничные продажи выросли на 1,8% в сентябре по сравнению с августом. Это можно назвать позитивным знаком для экономики Страны восходящего солнца. На волне выхода из дефляционной спирали банк Японии, скорее всего, продолжит сверхмягкую монетарную политику. За месяц пара уже прибавила 0,7% и, учитывая усилия правительства в деле стимулирования инфляции до 2%, пара имеет в среднесрочной перспективе все шансы на рост до 102,00.

После комментариев главы Резервного банка Австралии Глена Стивенса, AUDUSD резко подешевела на 0,6% до 0,9520. Он заявил, что с учетом состояния национальной экономики австралийская валюта сильно переоценена. На наш взгляд, повышение ставок в Австралии, скорее всего, произойдет уже в начале следующего года. Следовательно, пара имеет шансы на рост выше 100,00.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Обзор по рынку и прогноз на 30.10.2013

Сообщение Альфа-Форекс » 30 окт 2013, 13:29

Комитет по открытым рынкам ФРС США (FOMC) огласит сегодня решение по ставкам, а также даст понять, когда следует ожидать сворачивания программы количественного смягчения. К покупкам защитного доллара инвесторов толкает неопределенность. Австралийский доллар, тем временем, второй день подряд является лидером падения.
После 16-дневной «заморозки» правительства рынки ждут радикальных действий от ФРС. Ситуация на американском рынке постепенно улучшается, но в любой момент позитивный тренд может преломиться, и вчерашняя негативная статистика по рынку недвижимости тому подтверждение. Падение прибыли Apple также не добавляет оптимизма участникам торгов.
Другим важным сигналом Федрезерва может стать порог безработицы, при котором регулятор пойдет на повышение ставки рефинансирования. Ранее ФРС уверяла инвестиционное сообщество в том, что не намерена ужесточать кредитно-денежную политику пока уровень безработицы не опустится до отметки 6,5%. Сейчас показатель составляет 7,2%, однако уже к марту можно ожидать снижение индикатора до целевого уровня. И тогда вряд ли Федрезевр пойдет одновременно на рост ставок и сокращение программы выкупа, именно поэтому Центробанк может понизить порог, при котором рост ставок станет реальностью.
К недельным минимумам отправилась основная валютная пара – ниже отметки 1,3740. Рост USD исчерпал себя, но инвесторы не планируют делать резких движений до публикации финального заявления FOMC по результатам двухдневного заседания.
Сегодня пара USDJPY незначительно растет до 98,20. Завтра Банк Японии выступит с заявлением по прогнозу инфляции и ВВП на текущий год. Рынки ожидают повышения прогнозов регулятора. Также инвесторы считают, что Банк Японии оставит неизменными уровни выкупа госдолга – 71 трлн йен. Пара, скорее всего, будет консолидироваться у текущих уровней.
AUDUSD, напротив, весьма волатильна. Отголоски вчерашнего заявления главы Резервного банка Австралии о том, что национальная валюта переоценена, приводит к дальнейшим распродажам в «осси». Впрочем, AUDUSD уже нащупала поддержку у уровня 0,9460, поэтому нисходящий тренд теряет свою актуальность.
Альфа-Форекс - MetaTrader 4 с ликвидностью Альфа-Банка.
Альфа-Форекс
 
Сообщения: 284
Зарегистрирован: 19 авг 2013, 17:28

Пред.След.

Вернуться в Аналитика Форекс

Кто сейчас на конференции

Сейчас этот форум просматривают: нет зарегистрированных пользователей и гости: 1

cron

Меню пользователя

Лучшее предложение


Кто сейчас на конференции

Сейчас посетителей на конференции: 1, из них зарегистрированных: 0, скрытых: 0 и гостей: 1 (основано на активности пользователей за последние 5 минут)
Больше всего посетителей (467) здесь было 30 май 2011, 23:25

Сейчас этот форум просматривают: нет зарегистрированных пользователей и гости: 1

Login Form