Аналитика от Admiral Markets

[Admiral Markets]

Волновой анализ:

С данными волнового анализа на 19.7.2012 можно ознакомиться, пройдя по этой ссылке: http://www.forextrade.ru/elliot_analysis_monthly/18.07.2012-ezhednevnyy-volnovoy-analiz-na-19-iyulya-2012-goda

[Admiral Markets]

Технический анализ на 19.7.2012:

Доллар США продолжил снижение против ряда конкурентов, и его ослабление может продолжиться в ближайшей перспективе.

EUR/USD

Рис. 1. Дневной график

Пара продолжает торговаться на подходе к отметке 1.2300. При этом RSI дневного графика находится в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара остается ниже района сопротивления 1.2330-1.2400. В этой связи риски носят понижательный характер, и вероятен новый виток снижения к отметке 1.2000 или минимуму 1.1875. Подтверждением станет прорыв ниже текущего минимума 1.2160. Только прорыв выше диапазона 1.2330-1.2400 станет первым подтверждением разворота среднесрочного нисходящего тренда, после чего рост, вероятно, продолжится к сопротивлениям 1.2700 и 1.2750.

GBP/USD

Рис. 2. Дневной график

Пара остается выше отметки 1.5600. При этом RSI дневного графика находится в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара по-прежнему стремится закрепиться выше 50-дневной SMA, что в случае успеха позволит продолжить восстановление в диапазон 1.5750-1.5900, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA, а также уровни 50.0 и 61.8% коррекции ФИБО от движения 1.6301-1.5267. Дальнейший восходящий прорыв на данный момент выглядит маловероятным, однако если он состоится, это откроет дорогу росту к сопротивлению 1.6300. Между тем, при развороте тренда из диапазона 1.5750-1.5900 или при неудачной попытке закрепиться выше 50-дневной SMA пара вновь будет нацелена на обратное падение в район 1.5400 с вероятным последующим прорывом к минимуму 1.5230.

USD/JPY

Рис. 3. Дневной график

Пара упала ниже отметки 79.00. При этом RSI дневного графика остается в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара преодолела поддержку 78.60, что ухудшает ее перспективы и открывает дорогу дальнейшему падению к ключевой поддержке 75.55-76.00. В позитивное русло ситуация вернется только в случае обратного прорыва выше 200-дневной SMA. Это позволит протестировать диапазон сопротивлений 80.00-80.60, где проходят уровень 38.2% коррекции ФИБО от снижения 84.16-77.64 и 100-дневная SMA. Однако только уверенный прорыв выше 80.60 откроет дорогу росту в направлении отметки 84.00.

AUD/USD
Рис. 4. Дневной график

Пара выросла к отметке 1.0400. При этом RSI дневного графика пока далек от перекупленности. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара преодолела диапазон сопротивлений 1.0220-1.0330, где проходят 100- и 200-дневная SMA, и продолжила рост к сопротивлению 1.0475, которое может быть протестировано в ближайшей перспективе. Его преодоление подтвердит дальнейший рост к следующему сопротивлению 1.0855. В то же время, если разворот тренда состоится на подходе к 1.0475, ожидается обратное падение в диапазон 1.0210-1.0280, ограниченный 100- и 200-дневной SMA. Дальнейший нисходящий прорыв выглядит на данный момент не слишком вероятным.


Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Страница аналитики Admirl Markets: http://www.forextrade.ru/analytics/

[Admiral Markets]

Волновой анализ:

С данными волнового анализа на 20.7.2012 можно ознакомиться, пройдя по этой ссылке:

http://www.forextrade.ru/elliot_analysis_monthly/19.07.2012-ezhednevnyy-volnovoy-analiz-na-20-iyulya-2012-goda

[Admiral Markets]

Технический анализ на 20.7.2012:

Доллар США демонстрирует склонность к снижению, что, тем не менее, не исключает разворот локального тренда в его пользу.

EUR/USD

Рис. 1. Дневной график

Пара продолжает консолидироваться на подходе к отметке 1.2300. При этом RSI дневного графика находится в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Ситуация не изменилась. Пара торгуется ниже района сопротивления 1.2330-1.2400, в связи с чем риски носят понижательный характер, и вероятен новый виток снижения к отметке 1.2000 или минимуму 1.1875. Подтверждением станет преодоление текущего минимума 1.2160. Только уверенный прорыв выше диапазона 1.2330-1.2400 станет первым подтверждением разворота среднесрочного нисходящего тренда, после чего рост, вероятно, продолжится к сопротивлениям 1.2700 и 1.2750.

GBP/USD

Рис. 2. Дневной график

Пара выросла выше отметки 1.5700. При этом RSI дневного графика находится в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара преодолела 50-дневную SMA и достигла нижней границы диапазона сопротивлений 1.5750-1.5900, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA, а также уровни 50.0 и 61.8% коррекции ФИБО от движения 1.6301-1.5267. Учитывая множество технических уровней, преодоление указанного диапазона может оказаться затруднительным, однако если оно произойдет, это откроет дорогу росту к сопротивлению 1.6300. Между тем, при развороте тренда из диапазона 1.5750-1.5900 пара вновь будет нацелена на обратное падение ниже 50-дневной SMA в район 1.5400 с вероятным последующим прорывом к минимуму 1.5230.

USD/JPY

Рис. 3. Дневной график

Пара устойчиво торгуется ниже отметки 79.00. При этом RSI дневного графика остается в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

После преодоления поддержки 78.60 вероятность снижения к ключевой поддержке 75.55-76.00 возросла. Единственным технически важным уровнем на этом пути является поддержка 77.65, на подходе к которой может состояться разворот локального тренда вверх. Однако для возвращения ситуация в позитивное русло необходим обратный прорыв выше 200-дневной SMA. Это позволит протестировать диапазон сопротивлений 80.00-80.60, где проходят уровень 38.2% коррекции ФИБО от снижения 84.16-77.64 и 100-дневная SMA. Между тем, только уверенный прорыв выше 80.60 откроет дорогу росту в направлении отметки 84.00.

AUD/USD

Рис. 4. Дневной график

Пара выросла выше отметки 1.0400. При этом RSI дневного графика близок к перекупленности. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара вплотную подошла к сопротивлению 1.0475. Его преодоление подтвердит дальнейший рост к следующему сопротивлению 1.0855. Однако перекупленность заметно выросла, что делает вероятным разворот локального тренда на подходе к 1.0475. В этом случае ожидается коррекция в диапазон 1.0210-1.0280, ограниченный 100- и 200-дневной SMA. Дальнейший нисходящий прорыв выглядит на данный момент не слишком вероятным.


Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Страница аналитики Admiral Markets: http://www.forextrade.ru/analytics/

[Admiral Markets]

Волновой анализ:

С данными волнового анализа на 23.7.2012 можно ознакомиться, пройдя по этой ссылке:

http://www.forextrade.ru/elliot_analysis_monthly/22.07.2012-ezhednevnyy-volnovoy-analiz-na-23-iyulya-2012-goda

[Admiral Markets]

Технический анализ на 23.7.2012:

Доллар США резко вырос, и данная тенденция может продолжиться в ближайшей перспективе.

EUR/USD

Рис. 1. Дневной график

Пара резко снизилась в район отметки 1.2100. При этом RSI дневного графика близок к перепроданности. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Как и ожидалось, пара возобновила снижение, целью которого является отметка 1.2000 или минимум 1.1875. Очередным подтверждением развития нисходящего тренда станет прорыв ниже отметки 1.2100. Улучшение перспектив пары ожидается только в случае роста выше района сопротивления 1.2300-1.2320. Это откроет дорогу восстановлению к сопротивлениям 1.2700 и 1.2750.

GBP/USD

Рис. 2. Дневной график

Пара упала ниже отметки 1.5600. При этом RSI дневного графика находится в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара вновь упала ниже 50-дневной SMA и в ближайшей перспективе может продолжить снижение к поддержке в районе 1.5400. Ее преодоление подтвердит снижение к минимуму 1.5230. Если же пара удержится выше 1.5400, ожидается обратный рост выше 50-дневной SMA в диапазон сопротивлений 1.5750-1.5900, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA, а также уровни 50.0 и 61.8% коррекции ФИБО от движения 1.6301-1.5267. Уверенный прорыв выше него откроет дорогу росту к сопротивлению 1.6300.

USD/JPY

Рис. 3. Дневной график

Пара снижается к отметке 78.00. При этом RSI дневного графика пока далек от перепроданности. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара нацелена на тестирование поддержки 77.65, преодоление которой станет очередным подтверждением развития нисходящего тренда в направлении ключевой поддержки 75.55-76.00. Однако если пара удержится выше 77.65, можно ожидать последовательное восстановление к 200-дневной SMA, далее к 50-дневной SMA, отметке 80.00, где проходит уровень 38.2% коррекции ФИБО от снижения 84.16-77.64, и, наконец, к 100-дневной SMA, проходящей около 80.60. Дальнейший восходящий прорыв пока выглядит маловероятным.

AUD/USD

Рис. 4. Дневной график

Пара упала в направлении отметки 1.0300. При этом RSI дневного графика вернулся в нейтральную зону. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара развернулась на подходе к сопротивлению 1.0475 и снизилась в направлении 200-дневной SMA, проходящей около 1.0280. Ее преодоление приведет к тестированию 100-дневной SMA, проходящей около 1.0200. Дальнейший нисходящий прорыв откроет дорогу снижению в направлении паритета. Однако разворот тренда вверх у одной из указанных скользящих средних вновь нацелит пару на тестирование сопротивления 1.0475, преодоление которого подтвердит дальнейший рост к следующему сопротивлению 1.0855.


Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Страница аналитики Admiral Markets: http://www.forextrade.ru/analytics/

[Admiral Markets]

Фундаментальный анализ от 23.7.2012:

Forex: евро в опасности!

Основная идея, с которой мы начинаем очередную неделю на Forex, вновь сводится к тому, что нисходящему долгосрочному тренду в EUR/USD пока ничего не угрожает, и мы плавно можем продолжить снижение по евро в район 1.15-1.1860 во 2п2012 г.

Ключевые темы стартовавшей недели:
· Статистика по ВВП США 27 июля.
· Визит «Тройки» в Афины 24 июля.
· Основной тренд на рынке рисковых активов.

US Data
Тот факт, что Бен Бернанке не объявил на прошедшей неделе в Конгрессе США о готовности прибегнуть к QE3, с одной стороны, можно рассматривать как фактор в поддержку курсу доллара, а, с другой стороны, как то, что теперь акценты смещаются на публикацию в эту пятницу предварительных данных по ВВП США за 2кв2012 (прогноз 1.4%, предыдущее значение 1.9%). После выхода в предыдущие дни за океаном откровенно слабых данных по розничным продажам, а также первичному рынку жилья США, статистика по ВВП может рассматриваться как еще один фактор, по которому можно будет судить о том, решится ли в этом году ФРС на новые стимулирующие меры.

В принципе, если развивать эту тему, то ждать нужно даже не 27 июля, а 31 число, когда состоится очередное заседание ФРС США, либо и вовсе августа и выступления Б.Бернанке в Jackson hole.

Мы тем временем склонны испытывать некоторое разочарование, связанное с покупкой серебра, а также ожиданиями относительно повышательной коррекции в евро/доллар, в расчете на спекуляции по поводу неизбежного запуска QE3 в США. В общем, пока нельзя сказать, что тема QE3 каким-либо образом угрожает американской валюте.

Европа
Доходность 10-летних гособлигаций Испании в районе новых исторических максимумов или 7.5%, Der Spiegel пишет о том, что МВФ вот-вот прекратит предоставлять помощь Греции, а Bloomberg буквально увешан сюжетами и статьями о том, что очередной визит «Тройки» в Афины в этот вторник ничего хорошего для самой Греции и евро в себе не несет.

Если все резюмировать, то долговой кризис продолжается в еврозоне; при этом Испанию отстоять не удалось (Мадриду требуется пакет мер помощи уже на страновом уровне), а Греция вновь стоит на пороге выхода из валютного союза.

Тут же собственно идут разговоры о том, что единая европейская валюта окончательно обрела статус carry trade, а инвесторы склонны бежать в другие валюты, так как надежные активы, номинированные в евро, давно имеют отрицательную доходность. Все это весомый аргумент в пользу дальнейшего снижения пары EUR/USD. Добавим, что многое в данном случае будет зависеть от дальнейшего развития событий вокруг Греции, а также способности лидеров ЕС спасти в очередной раз Испанию.

Рисковые активы
Экономика США замедляется, в Европе бушует кризис. Иными словами, опять есть все условия для идеального шторма. Важную поправку опять же следует сделать на то, что рынки акций Европы и США росли последние два месяца, что собственно означает, что ценам на рисковые активы есть откуда и куда падать. Если добавить сюда еще и идею о том, что ФРС решится на QE3, когда S&P500 будет на 7%-10% ниже текущих уровней, то получается, что до объявления новых стимулирующих мер в США нас может ожидать хорошее снижение цен на рисковые активы, что опять же может поддержать американскую валюту.

Константин Бочкарев, глава аналитического департамента Admiral Markets.
Мнение экспертов Admiral Markets представляется исключительно в ознакомительных целях и не является прямой рекомендацией для покупок (продаж) или каких-либо других действий на финансовых рынках.

Страница аналитики Admiral Markets: http://www.forextrade.ru/analytics/

[Admiral Markets]

Волновой анализ:

Данные волнового анализа на 24.7.2012 вы найдете здесь:

http://www.forextrade.ru/elliot_analysis_monthly/23.07.2012-ezhednevnyy-volnovoy-analiz-na-24-iyulya-2012-goda

[Admiral Markets]

Технический анализ на 24.7.2012:

Доллар США сохраняет силу, и его рост может продолжиться в ближайшей перспективе.

EUR/USD

Рис. 1. Дневной график

Пара консолидируется в районе отметки 1.2100. При этом RSI дневного графика близок к перепроданности. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Риски остаются понижательными, и в ближайшей перспективе вероятно дальнейшее снижение к отметке 1.2000 или ниже в район минимума 1.1875. Улучшение перспектив пары ожидается только в случае роста выше района сопротивления 1.2300-1.2320. Это откроет дорогу восстановлению к сопротивлениям 1.2700 и 1.2750.

GBP/USD

Рис. 2. Дневной график

Пара вышла в район отметки 1.5500. При этом RSI дневного графика находится в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара торгуется значительно ниже 50-дневной SMA и в ближайшей перспективе по-прежнему вероятно тестирование поддержки в районе 1.5400. Ее преодоление подтвердит снижение к минимуму 1.5230. Если же пара удержится выше 1.5400, ожидается обратный рост выше 50-дневной SMA в диапазон сопротивлений 1.5750-1.5900, где сосредоточены 100- и 200-дневная SMA, а также уровни 50.0 и 61.8% коррекции ФИБО от движения 1.6301-1.5267. Уверенный прорыв выше него откроет дорогу росту к сопротивлению 1.6300.

USD/JPY

Рис. 3. Дневной график

Пара торгуется немного выше отметки 78.00. При этом RSI дневного графика пока далек от перепроданности. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара по-прежнему нацелена на тестирование поддержки 77.65, преодоление которой станет очередным подтверждением развития нисходящего тренда в направлении ключевой поддержки в районе 75.55-76.00. Однако если пара удержится выше 77.65, можно ожидать последовательное восстановление к 200-дневной SMA, далее к 50-дневной SMA, отметке 80.00, где проходит уровень 38.2% коррекции ФИБО от снижения 84.16-77.64, и, наконец, к 100-дневной SMA, проходящей около 80.60. Дальнейший восходящий прорыв пока выглядит маловероятным, а разворот тренда вниз может состояться от любого из вышеперечисленных сопротивлений.

AUD/USD

Рис. 4. Дневной график

Пара вышла ниже отметки 1.0300. При этом RSI дневного графика находится в нейтральной зоне. Отсюда возможны следующие варианты дальнейшего развития ситуации:

Пара вышла в диапазон поддержки 1.0200-1.0280, границами которого являются 100- и 200-дневная SMA. Уверенный прорыв ниже 100-дневной SMA откроет дорогу снижению в направлении паритета. В то же время, если снижение ограничится указанным диапазоном, ожидается обратный отскок с целью тестирования и преодоления сопротивления 1.0475, что в случае успеха подтвердит дальнейший рост к следующему сопротивлению 1.0855.


Обзор предоставлен компанией Admiral Markets.
Аналитик Эдуард Коваленко.
При любом использовании материала, взятого с сайта компании Admiral Markets, и вторичной публикации на каких-либо других ресурсах, право на интеллектуальную собственность остаётся за ДЦ "Admiral Markets", ссылка на сайт компании обязательна.

Страница аналитики Admiral Markets: http://www.forextrade.ru/analytics/

[Admiral Markets]

Фундаментальный анализ от 24.7.2012

Forex: готовимся к худшему!

С учетом сильного снижения мировых рынков акций в понедельник, взлета доходности 10-летних гособлигаций Испании в район 7.5%, а также нагнетания обстановки вокруг Греции, невольно приходится оставаться скептиком по рисковым активам (EUR, DAX, S&P500, RTS) и готовится к худшему сценарию развития событий.

Европа
Главное зло или основным негативным фактором для единой европейской валюты сейчас может быть повисшая над рынками неопределенность относительно дальнейшей судьбы Греции и Испании. Иными словами, до тех пор пока не прояснится судьба Афин и Мадрида продавцы в EUR/USD или DAX явно могут быть сильнее покупателей. Причем, в случае с Грецией надо ждать вердикта «Тройки», которая сегодня пребывает в Афины, а в случае с Испанией смотреть, прежде всего, за динамикой 10-летних гособлигацией, доходность по которым застряла в районе опасного рубежа 7.5%.

Причем, если брать Испанию, то здесь общая ситуация уже усугубляется тем, что, по данным того же издания El Economista, Испания открыто подумывает о том, чтобы обратиться за полномасштабной помощью, если ЕЦБ не возобновит скупку испанских гособлигаций с целью снижения стоимости заимствований для страны. Речь в данном случае идет о том, что в октябре текущего года Испании предстоит выполнить крупные долговые обязательства на 28 млрд евро, что можно будет сделать, только если страна не утратит доступ к рынку капитала. Мы в данном случае исходим из того, что значительные понижательные риски для евро или DAX могут сводится к тому, что кроме Испании в сейчас, похоже, данный вопрос больше никто и не готов обсуждать, что предполагает дальнейшее нагнетание обстановки вокруг проблемной экономики еврозоны. Может быть, свет на происходящее прольет сегодняшняя встреча министра финансов Испании Луиса де Гуиндоса с министром финансов Германии Вольфгангом Шойбле, которая, как считается, имеет ключевое значение, так как время сейчас работает против Испании.

Утешением для покупателей в EUR/USD может быть только то, что реакция во вторник утром валютного и фондовых рынков на понижение прогноза по кредитному рейтингу Германии, Люксембурга и Нидерландов агентством Moody’s была довольно-таки сдержанной, что может означать то, что в моменте негатив, связанный с кризисом в Европе уже отыгран.

США
Если говорить об американском факторе, то здесь одна из страшилок сводится к тому, что на следующей неделе, 1 августа, в США будет опубликован индекс деловой активности в производственном секторе (IMS Manufacturing) за июль, выход которого второй месяц ниже психологичного рубежа 50 пунктов (в июне 49.7) может трактоваться рынком как сигнал к тому, что риски возобновления рецессии в США заметно возросли. Собственно запланированные на эту пятницу данные по ВВП США за 2кв2012 г (прогноз 1.4%) также могут способствовать данного рода спекуляциям и нести в себе риски существенного снижения котировок WTI, S&P500, DAX.

Судьба доллара США при таком сценарии развития событий будет в таком случае всецело зависеть от заседания ФРС 31 июля – 1 августа. Так, если Б.Бернанке вновь воздержится от того, чтобы озвучить новые стимулирующие меры в поддержку экономике США, то на фоне слабой статистики из-за океана мы вполне можем увидеть снижение цен на рисковые активы вкупе с укреплением курса доллара США. Не исключено при этом, что ФедРезерв может решиться на альтернативные QE3 меры в поддержку экономике США, как, к примеру, понижение депозитной ставки. Если такой произойдет, то в моменте это может ослабить позиции американской валюты.

Мы пока продолжаем исходить из того, что в рамках базового сценария развития событий курс EUR/USD до конца текущего года может снизиться в район поддержки 1.15. Переломить ситуацию или остановить наступательный порыв доллара США сможет только что готовность ФРС продолжать смягчать денежную политику.

Константин Бочкарев, глава аналитического департамента Admiral Markets.
Мнение экспертов Admiral Markets представляется исключительно в ознакомительных целях и не является прямой рекомендацией для покупок (продаж) или каких-либо других действий на финансовых рынках.

Страница аналитики Admiral Markets: http://www.forextrade.ru/analytics/